المحتويات:
ما هي الأرباح المحتجزة؟
الأرباح المحتجزة جزء من حقوق ملكية الشركة: وهي النتيجة المالية المتراكمة التي تبقى بعد احتساب الخسائر والتوزيعات على الملاك. وقد تشمل أرباح عدة سنوات. وإذا كانت النتيجة المتراكمة سالبة، ينشأ عجز متراكم.
وجود الأرباح المحتجزة لا ينشئ تلقائيًا دينًا تجاه المؤسسين. فالمدفوعات إلى الملاك تتطلب قرارًا مستقلًا والالتزام بالقواعد المعمول بها. كما أن رقم حقوق الملكية لا يساوي الرصيد النقدي في الحساب: فقد تكون الأموال المكتسبة مستثمرة في معدات أو مخزون، أو مسجلة ضمن الذمم المدينة.
في مثال بسيط دون تعديلات أخرى، تساوي الأرباح المحتجزة في نهاية الفترة رصيد البداية مضافًا إليه صافي ربح الفترة ومخصومًا منه التوزيعات على الملاك. وقد تتضمن القوائم المالية الفعلية تغييرات أخرى. ويُشرح الفرق بين حقوق الملكية والنتيجة المتراكمة والنقد في كتاب OpenStax، القسم 14.4 (باللغة الإنجليزية).
إلى أين يمكن توجيه الأرباح المحتجزة؟
يمكن للملاك اختيار أحد ثلاثة نهج. قبل اتخاذ القرار، تحققوا من النقد المتاح والالتزامات المستقبلية واحتياجات المشاريع والقيود على المدفوعات التي تنطبق على شركتكم.
1. توزيع الأرباح بين الملاك
يمكن تخصيص جزء من الأرباح المتراكمة لتوزيعات الأرباح عند توافر أساس قانوني لذلك. وإذا سُحبت جميع الأموال المتاحة دون ترك موارد للالتزامات والتطوير، فقد تواجه الشركة نقصًا في رأس المال العامل.
2. تخصيص جزء للملاك والإبقاء على جزء في النشاط
يسمح هذا النهج بالجمع بين دخل الملاك وتمويل المشاريع والنمو. وتُحدد النسبة وفق احتياجات الشركة: فلا توجد حصة موحدة إلزامية لتوزيعات الأرباح أو لإعادة الاستثمار.
3. الإبقاء على الأرباح داخل الشركة
خلال فترات الصعوبات أو التوسع، قد يقرر الملاك عدم توزيع الأرباح. ويمكن استخدام الأموال لتلبية احتياجات رأس المال العامل والاستثمارات وتكوين هامش أمان مالي. للمزيد عن التخطيط للادخار، اقرؤوا المقال حول صندوق الاحتياطي (باللغة الروسية).
الاحتياطي ضمن حقوق الملكية في المحاسبة والاحتياطي النقدي للمدفوعات أمران مختلفان. فنقل مبلغ بين بنود حقوق الملكية لا ينشئ بحد ذاته نقدًا في حساب منفصل؛ ويجب التخطيط لهامش الأمان النقدي وتكوينه بصورة مستقلة.
أين تجدون الأرباح المحتجزة في الميزانية العمومية؟
ابحثوا عن المؤشر ضمن حقوق الملكية. ففي القوائم المالية الروسية لمنشأة تجارية، مثلًا، يُسمى البند 1370 «الأرباح المحتجزة (العجز المتراكم)». ويؤكد ذلك المعيار الاتحادي الروسي للمحاسبة 4/2023، الملحق 10، رموز بنود الميزانية العمومية (باللغة الروسية). ويرتبط هذا الرمز بالنموذج الروسي؛ وقد يختلف النموذج واسم البند في البلدان الأخرى.
تعكس الميزانية العمومية السنوية الوضع في تاريخ التقرير. ويُظهر صافي الربح لفترة واحدة نتيجة تلك الفترة، بينما تُظهر الأرباح المحتجزة الرصيد المتراكم بعد مراعاة النتائج السابقة والتوزيعات. ولا يحل أحد الرقمين محل الآخر.
في المحاسبة الإدارية، من المفيد متابعة أرباح المشاريع والأرصدة النقدية والالتزامات بصورة منفصلة. وفي تطبيق 101، تتضمن خطة PRO+ تحليلات متقدمة وصندوق الشركة لتسجيل النفقات المشتركة. وتساعد هذه البيانات في اتخاذ القرارات؛ ولا يحل التقرير الإداري محل الميزانية العمومية المحاسبية وحساب توزيعات الأرباح المسموح بها.
كيف تخططون للمدفوعات إلى الملاك والفريق؟
يُستحسن الاتفاق مسبقًا على قواعد مكافأة مديري المشاريع وسائر الموظفين: ما النتيجة التي تستحق مكافأة، وكيف تُحتسب النفقات، ومتى يتم الدفع. وتختلف طبيعة توزيعات الأرباح إلى الملاك عن طبيعة مقابل عمل الفريق.
أُبقي أدناه على أربعة نماذج افتراضية لتوزيع ميزانية إدارية قائمة على النتائج. وهي أمثلة للنقاش، دون قواعد إلزامية لعدد المديرين أو للحصص. وأساس الحساب هو نتيجة افتراضية للمشروع بعد النفقات المعتادة، ولكن قبل المكافآت المحددة في النموذج. وتُسجل مكافآت الموظفين بوصفها نفقات؛ وبعد حسابها، يجب إعادة تحديد صافي الربح والمبلغ المسموح بدفعه إلى الملاك.
| حصص افتراضية من الميزانية | تكوين الفريق | كيفية قراءة المثال |
|---|---|---|
| 60/40 | مدير واحد يتولى أيضًا إدارة موقع المشروع | يُخطط لتخصيص 60% للمدفوعات إلى المالك و40% لاحتياجات الشركة. ويتوقف الدفع الفعلي على صافي الربح والنقد المتاح. |
| 30/30/40 | مؤسس ومشرف موقع واحد أو اثنان يعملان بأجر | يُخطط لتخصيص 30% للمالك و30% لميزانية المكافآت المشتركة لمشرفي المواقع و40% للشركة. وحصة المشرفين مشتركة، وليست 30% لكل مشرف. |
| 20/25/25/30 | مؤسس وثلاثة مشرفي مواقع ومدير إنشاءات | يُخطط لتخصيص 20% للمالك و25% لميزانية المكافآت المشتركة لمشرفي المواقع و25% لمدير الإنشاءات و30% للشركة. ويتطلب تغيير الحصص إعادة حساب النموذج بأكمله حتى يبلغ المجموع 100%. |
| 20/25/20/10/10/5/10 | مؤسس ومشرفو مواقع ومدير إنشاءات ومبيعات وتسويق ومدير إقليمي | يُخطط لتخصيص 20% للمالك و25% لميزانية المكافآت المشتركة لمشرفي المواقع و20% لمدير الإنشاءات و10% للمبيعات و10% للتسويق و5% للمدير الإقليمي و10% للشركة. وهذه ميزانية ممكنة، وليست حدًا أدنى إلزاميًا للتطوير. |
في جميع الأمثلة، يبلغ مجموع الحصص 100%. ولا تضمن النسب كفاية النقد: أعدّوا خطة مدفوعات منفصلة، وتحققوا من الالتزامات، وخصصوا الاحتياطي اللازم. ولا يجوز إدراج نفقات المبيعات والتسويق ضمن النفقات الأولية ثم خصمها مرة أخرى من أساس الحساب نفسه.
لفهم المحاسبة الإدارية وإعداد نموذجكم الخاص، ادرسوا المادة حول توزيع النتائج بين الموظفين وقارنوها ببيانات مشاريعكم. واتفقوا على شروط المكافآت والمعالجة المحاسبية والمدفوعات إلى الملاك مع متخصصين يعرفون قواعد شركتكم.
