Содержание:
Чем предельная прибыль отличается от маржинальной?
Маржинальная прибыль — вклад в покрытие расходов. В управленческом учёте маржинальной прибылью называют разницу между выручкой и переменными затратами. Её также называют маржинальным доходом или вкладом в покрытие. Для точного расчёта этот показатель следует отличать от предельной прибыли.
Общая маржинальная прибыль всех проектов за выбранный период идёт на покрытие аренды, окладов, бухгалтерии, связи, программ и прочих постоянных операционных расходов за тот же период. В упрощённой модели, где переменные и постоянные статьи включают все операционные расходы за один период, остаток после их вычета составляет операционную прибыль до финансовых расходов и налога на прибыль. Отдельный проект вносит свой вклад в покрытие общих расходов; покрытие всей суммы оценивают по совокупности проектов.
Предельная прибыль — прирост прибыли от дополнительной единицы объёма. В экономике её рассчитывают как предельный доход минус предельные затраты: MR − MC. В проектном бизнесе единицей для сценарного расчёта может быть «ещё один объект», «ещё один договор», «ещё один этап работ» или «ещё один день бригады».
Формулы: как считать предельную прибыль?
В формулах важно согласовать период и правила признания выручки и затрат. В строительстве и ремонте выручку по выполненным работам или оказанным услугам признают согласно условиям договора и правилам учёта. Поступление аванса само по себе ещё не означает признание выручки. Подробнее об этом можно прочитать в разборе про выручку и материале про отличие выручки и прибыли.
Маржинальная прибыль (вклад в покрытие) по проекту считается так:
Маржинальная прибыль = Выручка − Переменные затраты.
Долю маржинальной прибыли в выручке называют маржинальной рентабельностью. Она помогает сравнивать проекты разного объёма при одинаковых правилах учёта. Формула применяется при положительной выручке; при нулевой выручке деление не определено:
Маржинальная рентабельность = (Маржинальная прибыль ÷ Выручка) × 100%.
Предельная прибыль равна разнице между дополнительной выручкой и дополнительными затратами на единицу прироста объёма: MR − MC. Здесь MR — предельный доход, MC — предельные затраты, включая связанные с расширением затраты. Для конечного шага объёма средний прирост прибыли на единицу записывают так:
Средний прирост прибыли на единицу = ΔПрибыль ÷ ΔОбъём, где ΔОбъём больше нуля.
Если шаг объёма равен 1 (один заказ, один объект), предельный эффект этого шага равен разнице двух сценариев за один и тот же период:
Предельная прибыль следующего объекта = Прибыль со следующим объектом − Прибыль без следующего объекта.
Для практического расчёта удобно сравнить сценарии «с дополнительным проектом» и «без него», учитывая изменения цен, затрат и загрузки остальных проектов. Вид прибыли в обоих сценариях должен совпадать; далее используем операционную прибыль. Связанная тема операционного рычага показывает процентную чувствительность операционной прибыли к изменению продаж при заданной структуре затрат.
| Показатель | На какой вопрос отвечает | Короткая запись | Когда полезен |
|---|---|---|---|
| Маржинальная прибыль | Какую часть выручки можно направить на покрытие постоянных расходов и операционную прибыль | В − ПЗ | Выбор проектов, контроль маржи, расчёт безубыточности |
| Предельная прибыль | Как изменится прибыль при дополнительной единице объёма | MR − MC; для конечного шага средний прирост — ΔП ÷ ΔQ | Оценка следующего объекта и сценариев со скидкой или расширением штата |
| Операционная прибыль | Каков результат после переменных и постоянных операционных расходов за период | (В − ПЗ) − ПостЗ | Оценка результата основной деятельности до финансовых расходов и налога на прибыль в упрощённой модели |
| Рентабельность | Какова доля выбранного вида прибыли относительно указанной базы | Прибыль ÷ база × 100%, при положительной базе | Сравнение периодов, направлений и моделей работы при одинаковой базе |
Как посчитать предельную прибыль на практике?
В проектной модели предельная прибыль становится рабочим показателем, когда вы отдельно рассчитываете маржинальную прибыль каждого объекта и моделируете результат дополнительного объёма. Расчёт удобно повторять раз в месяц и при пересмотре цен, сохраняя сопоставимые периоды и правила учёта.
Рассмотрим условный пример за выбранный период: работы по проекту выполнены, выручка в размере 1 500 000 ₽ признана по правилам учёта, относящиеся к ней переменные затраты за тот же период составили 1 000 000 ₽. Маржинальная прибыль равна 500 000 ₽. Это вклад проекта в покрытие постоянных операционных расходов соответствующего периода. Общая маржинальная прибыль сверх этих расходов формирует операционную прибыль. Чистая прибыль дополнительно зависит от финансовых и других результатов и налогов; остаток денег на счёте рассчитывают отдельно.
Следующий вопрос: как изменится операционная прибыль, если вы возьмёте ещё один объект? Для ответа нужно сравнить два сценария, включая все вызванные этим решением изменения выручки и затрат.
- Шаг 1. Зафиксируйте единицу объёма и период сравнения. Для строительного бизнеса это может быть проект (объект) или этап работ. Сопоставляйте одинаковые по смыслу единицы либо рассчитывайте отдельный сценарий для конкретного объекта.
- Шаг 2. Определите выручку по этой единице по правилам управленческого учёта. Проверьте, какие работы выполнены и какая выручка подлежит признанию в выбранном периоде; сроки поступления оплаты учитывайте отдельно.
- Шаг 3. Соберите переменные затраты по единице: зависящие от объёма сдельную оплату, субподряд, доставку, расходники и материалы. Классифицируйте каждую статью по фактическому поведению затрат в рассматриваемом диапазоне.
- Шаг 4. Посчитайте маржинальную прибыль: выручка − переменные затраты.
- Шаг 5. Проверьте, появятся ли дополнительные постоянные расходы из-за следующей единицы: второй прораб, аренда склада, бухгалтер на полный день. При ограниченной мощности учтите влияние нового объекта на остальные проекты, включая возможное вытеснение другого заказа.
- Шаг 6. Посчитайте предельный эффект следующего объекта: операционная прибыль со следующим объектом − операционная прибыль без него за тот же период. Он равен маржинальной прибыли дополнительного проекта, если остальные цены, затраты и результаты проектов не меняются и дополнительные постоянные расходы отсутствуют. При ступенчатом росте постоянных расходов вычтите их прирост за выбранный период.
Зачем знать предельную прибыль?
Предельная прибыль помогает принимать решения, которые меняют объём и структуру работы: взять проект, дать скидку, нанять человека, вложиться в рекламу или открыть направление. Для каждого решения важно оценивать весь дополнительный результат за выбранный период.
Показатель можно применять к следующим управленческим вопросам.
- Ценообразование. Сопоставляйте цену в договоре с переменными затратами и вкладом в покрытие постоянных расходов. При скидке учитывайте её влияние на объём и общую прибыль, а также рост себестоимости. В помощь — разбор про цену и стоимость.
- Отбор проектов. Два объекта с одинаковой выручкой могут давать разную маржинальную прибыль из-за состава работ, логистики и субподряда. Полезно держать под рукой расчёт маржинальности и помнить разницу маржи и наценки.
- План продаж и точка безубыточности. При положительной маржинальной прибыли на сопоставимую единицу и известных постоянных расходах за период можно оценить объём, покрывающий эти расходы. Для разных типов проектов учитывайте структуру продаж. Подробнее — в материале про точку безубыточности.
- Рост команды. Найм может повысить качество управления и добавить постоянные расходы. Сравнение сценариев помогает оценить, сколько дополнительного объёма с учётом его затрат необходимо для покрытия расходов на найм.
- Юнит-экономика. При понятном вкладе единицы объёма проще сравнивать каналы привлечения и оценивать экономический результат заказа. Расходы на привлечение нужно учитывать без повторного включения одних и тех же затрат. Здесь помогает статья про юнит-экономику.
Переменчивая ли это величина и что на неё влияет?
Предельная прибыль и маржинальная прибыль проекта могут меняться. При постоянной цене и переменных затратах на единицу маржинальная прибыль такой единицы остаётся постоянной в пределах рассматриваемого диапазона. Её общая сумма меняется вместе с числом проданных единиц. Дополнительный эффект проекта также зависит от вызванных им изменений постоянных расходов и результатов других проектов.
На практике на показатель влияют четыре группы факторов:
1) Цена и способ её обновления. Если переменные затраты на единицу выросли при прежней цене, маржинальная прибыль на единицу сокращается. Изменение рыночных цен само по себе не меняет расчёт: важны фактические цены ваших договоров и затраты. Их следует регулярно сопоставлять.
2) Состав переменных затрат. Сдельная оплата, субподряд, логистика, расходники и материалы могут различаться даже при одинаковом метраже работ. У договоров с одинаковой суммой выручки может быть разная маржинальная прибыль из-за состава и величины переменных затрат.
3) Ступеньки постоянных расходов. При переходе к дополнительной мощности могут понадобиться новый сотрудник, склад или оборудование. Возникающие постоянные расходы уменьшают дополнительную операционную прибыль за соответствующий период. Операционный рычаг описывает процентную чувствительность общей операционной прибыли к продажам: около безубыточности небольшое изменение продаж может дать большое процентное изменение небольшой положительной прибыли. При нулевой прибыли коэффициент с прибылью в знаменателе не определён. Сам по себе этот эффект не увеличивает прибыль от каждой дополнительной единицы при неизменных цене, затратах на единицу и общей сумме постоянных расходов.
4) Сезонность и загрузка. При полной загрузке дополнительный проект может потребовать доплат за срочность, вызвать простои из-за координации или потребовать дорогого субподряда. Если дополнительные затраты и потерянный результат других заказов превысят дополнительную выручку, предельный эффект будет отрицательным. При свободной мощности тот же проект может дать положительный вклад; результат следует рассчитать для конкретных условий.
Где брать цифры и как закрепить расчёт в учёте?
Для расчёта нужны согласованные данные: какие затраты зависят от объёма, какие прямо относятся к объекту и какие распределяются между проектами. Прямые и переменные затраты — разные классификации: прямая статья может быть постоянной или переменной относительно выбранного объёма. Подробнее о распределении расходов по проекту — в материале «Прямые затраты: что относим на объект».
Цену продажи и затраты следует учитывать раздельно, фиксируя единицу измерения, объём работ и период признания. Для расчёта маржинальной прибыли выделяйте переменную часть затрат; полную себестоимость используйте для оценки покрытия всех расходов. Это помогает обсуждать с командой вклад каждого проекта и общий операционный результат.
При выборе рабочего инструмента, в том числе Приложения 101, заранее определите, как вы будете вести данные о цене, объёме и затратах по проектам. Для расчёта нужны сопоставимые исходные данные и проверенные правила классификации затрат. Конкретный способ их ввода следует сверять с актуальными возможностями выбранного инструмента.
Для регулярного контроля можно собрать набор показателей: маржинальная прибыль по проектам, маржинальная рентабельность при положительной выручке, постоянные операционные расходы за месяц, точка безубыточности и динамика по кварталам. Сопоставляйте показатели за одинаковые периоды и по единым правилам учёта. Для темы рентабельности есть отдельный разбор как посчитать рентабельность бизнеса.
